Forex rollover strategy

Considerações Rollover Forex Atualizado: abril 22, 2016 em 9:49 AM O diferencial de taxa de juros entre um par de moedas pode ser seu melhor amigo ou seu pior inimigo ao negociar forex, uma vez que afeta as taxas de refinanciamento de forex. As rolagens de Forex afetam praticamente qualquer operador que detenha posições durante a noite e pode ter um impacto especialmente forte em uma estratégia de carry trade. Além disso, esse importante efeito da taxa de juros é ampliado em pares de moedas que têm um alto diferencial de taxa de juros entre as moedas envolvidas. As seções a seguir descrevem as noções básicas de substituição de forex, incluindo como elas funcionam e a importância dos spreads de swap. Noções básicas de rolagem de Forex A maioria dos comerciantes forex que ocupam posições durante a noite se depararam com o capotamento. Do ponto de vista de um comerciante de forex pessoal, esse evento diário geralmente ocorre automaticamente em muitos corretores de forex on-line se uma posição for realizada às 17:00, horário de Nova York. Em geral, tais posições overnight serão creditadas pips se o comerciante é longo a moeda de alta taxa de juros, mas cobrado pips se o comerciante é curto a moeda de alta taxa de juros. Os traders que detêm posições na hora da rolagem geralmente descobrirão que suas posições serão cobradas automaticamente ou pips creditados automaticamente, à medida que forem rolados da data do valor spot para o próximo dia útil pelo corretor. Mecânica de rolagem de Forex A mecânica real de uma rolagem envolve uma troca de moeda em que a posição é fechada para sua data de valor inicial original e, em seguida, reaberta em uma data de valor um dia útil adicional no futuro. Além disso, às quartas-feiras, quando a data de valor de sua posição é geralmente acumulada de sexta a segunda-feira, o encargo de rolagem ou crédito incluirá os dois dias extras de juros acumulados no fim de semana. Essa troca de rollover geralmente será feita em taxas diferentes em cada data. Além disso, se a rolagem ocorrer na taxa histórica de que a posição à vista está sendo mantida pelo negociador em, a troca geralmente será conhecida como rolagem de taxa histórica. Spreads de rolagem de Forex Alguns brokers de forex on-line oferecem melhores spreads em rolagens do que outros. Isso pode ter um impacto significativo em sua linha de fundo, se você planeja manter as posições forex durante a noite em uma base regular. Comerciantes Swing, traders de tendência e traders de carry tendem a se enquadrar nessa categoria de posição de detenção durante a noite, uma vez que geralmente negociam em prazos mais longos do que os traders intraday tendem a focar. Consequentemente, os corretores de forex devem estar bem informados sobre como seu corretor lida com as rolagens e como é o preço de seus swaps se eles estiverem fazendo rollovers com frequência. Exemplo de rolagem de Forex Como exemplo de uma rolagem, considere a situação de um operador cambial que está executando uma posição comprada em dólares australianos em relação ao iene japonês por valor, ou dois dias úteis a partir de hoje no valor de 1 milhão de dólares australianos com um corretor forex que realiza rollovers automáticos. Além disso, eles foram AUD / JPY longo a uma taxa de 75,00 eo swap de rolagem em seu corretor é de 10 pips. Às 17h, horário de Nova York, a corretora poderia vender a esses operadores 1 milhão de dólares australianos em relação ao iene japonês por valor à taxa existente de 75,00. Eles, então, recomprariam simultaneamente 1 milhão de dólares australianos em relação ao iene japonês para o trader por valor no dia útil seguinte, a 74,90, uma taxa 10 pips melhor para refletir os pontos de swap. Neste processo de rolagem, o trader pegaria 10 pips em sua posição AUD / JPY e melhoraria a taxa em sua posição comprada de 75,00 para 74,90, devido ao diferencial de taxa de juros que favorece o dólar australiano em relação ao iene japonês. Declaração de Risco: Negociar Câmbio na margem carrega um alto nível de risco e pode não ser adequado para todos os investidores. Existe a possibilidade de você perder mais do que o seu depósito inicial. O alto grau de alavancagem pode trabalhar contra você, bem como para você. Incorporar a rolagem cambial em sua estratégia de negociação pode aumentar a rentabilidade de seus negócios. Embora a quantidade de rolagem diária que você recebe pareça pequena, lembre-se de que ela pode aumentar com o tempo. E quanto mais lotes você negociar, maior a rolagem que você pode ganhar. Uma coisa a ter em mente se você quiser ganhar dinheiro com essa estratégia é o timing adequado. Por exemplo, o final do dia de negociação é às 5:00 PM EST em Nova York. Se a sua posição ainda estiver aberta nesse momento, sua conta receberá automaticamente o rollover. Na verdade, você pode abrir uma posição às 16h59 e vê-la creditada em sua conta às cinco. Uma estratégia que você pode usar para ganhar dinheiro com o refinanciamento forex é o carry trade. Essa estratégia baseia-se na ideia de que você ganha rolagem quando compra um par de moedas em que a moeda principal tem uma taxa de juros maior que a secundária. Por exemplo, se você comprar o par de moedas AUD / JPY e a taxa de juros do dólar australiano for 1,5 e a do iene japonês for 0,5, você ganhará 1 rolagem. Para implementar a estratégia de carry trade usando a substituição de forex, digamos que você compre um lote de AUD / JPY e o mantenha por um ano. Para um lote típico de 100.000, isso significa que você ganhou 1.000 sem ter que fazer nenhuma negociação real. Além disso, você deve escolher um par de moedas em que a moeda com a taxa mais alta provavelmente se valorizará em relação àquela com a taxa mais baixa. Isso significa que você pode lucrar não apenas com a rolagem, mas também com a valorização das taxas de câmbio. Outro benefício do uso da estratégia de carry trade é que os diferenciais da taxa de juros servem como um amortecedor de proteção contra movimentos adversos da taxa de câmbio. Para fornecer proteção adicional, os operadores cautelosos podem definir ordens de stop loss em pontos estratégicos. Um segredo para ganhar dinheiro usando a rolagem forex é abrir posições na quarta-feira, já que as taxas de rolagem são triplicadas naquele dia. A razão para isto é que os negócios abertos durante este dia (que é considerado uma quinta-feira) não serão liquidados até sábado. No entanto, uma vez que os bancos estão fechados nos finais de semana, o comércio será liquidado na segunda-feira, portanto, três dias de rollover se acumularam. Uma estratégia de rolagem forex que você pode tentar usar esta anomalia é negociar AUD / JPY. Essa estratégia baseia-se no estranho fato de que às quartas-feiras o preço desse par de moedas cai. Para configurar, abra gráficos de hora em hora deste par de moedas. Uma a duas horas antes da rolagem ser aplicada (por volta das 15:00), abra uma posição curta. Quando uma nova barra no gráfico for aberta por volta das 16:00, feche sua posição e tire seu lucro. Como todas as estratégias, resulta em uma perda ocasional, mas a longo prazo você deve ver um lucro consistente. No entanto, você também deve ter em mente que nenhuma estratégia é infalível e você deve aceitar o risco de perder se escolher essa estratégia. Nesta lição, vamos cobrir o Rollover. Começaremos explicando o conceito de rollover e, em seguida, entraremos em um exemplo de como ele é calculado. Vamos mostrar-lhe como tirar proveito do refinanciamento, já que muitos traders de sucesso fazem dele parte integrante de sua estratégia de negociação. Rollover é o juro pago ou ganho por manter uma posição durante a noite. A taxa de juros teórica associada a cada moeda (geralmente definida por essa moeda) é listada na home page do Dailyfx. Aqui está um exemplo: Como nós cobrimos na leitura de uma cotação forex, toda vez que você toma uma posição FX você está comprando uma moeda e vendendo na outra. Sua posição, portanto, ganhará a taxa de juros da moeda que você comprou, e você deverá a taxa de juros da moeda que você vendeu. A diferença líquida será creditada em sua conta ou debitada de sua conta todos os dias na rolagem, que é às 17h, horário da costa leste dos EUA. É importante observar que o rollover ocorre apenas em posições que são mantidas abertas às 17h, horário do leste dos EUA. Se você fechar uma negociação antes da hora da rolagem ou abri-la após o tempo de rolagem, nenhum interesse será pago ou devido. Vamos dar uma olhada em um exemplo. Quando você compra o par AUD / USD, você está comprando o dólar australiano e vendendo o dólar americano. Aqui está a matemática: Neste exemplo, estamos comprando um lote de 10k de AUD / USD em uma conta baseada em dólar americano. Então, vamos ganhar 3 anualmente em 10.000 AUD. Isso sai para 300 AUD por ano. Para determinar o valor de wersquoll de rolagem dividido em 365, o que nos dá 0,82 AUD em juros por dia. Do outro lado do comércio, estamos com aproximadamente 8.800 dólares (a taxa AUD / USD é 0,8780 no momento da redação). Para este lado do comércio, devemos 0,25 sobre os dólares americanos que são curtos. Então 8,800 0,0025 é 22 EUA. Divida isso por 365 e você recebe 0,06. Agora sabemos que se comprarmos um lote de 10k de AUD / USD, o wersquoll ganhará 0,82 AUD e deverá 0,06 USD. Para unir esses dois juntos, wersquoll primeiro converter o 0,82 AUD para US $ dólares. Para isso, basta multiplicar por 0,8780 (a taxa atual AUD / USD Spot), o que nos leva a 0,72 US. 0,72-0,06 0,66. Então, de acordo com a nossa matemática, devemos ganhar cerca de 0,66 dólares por dia para comprar um lote de 10k de AUD / USD. Agora, entre na sua plataforma de negociação e veja qual é o valor do rolo. Por que não combina? A razão é que as taxas de juros que usamos em nosso exemplo: 3 para o dólar da União Africana e 0,25 para o dólar americano, são simplesmente as taxas-alvo fixadas pelos bancos centrais desses países. Os participantes do mercado (ou seja, bancos) determinarão onde as taxas reais de empréstimos e depósitos overnight devem ser. Então, infelizmente, nosso cálculo e este exemplo aqui servem apenas para ajudar a entender a rolagem conceitualmente. Fazer o cálculo com base nas taxas teóricas nunca levará você ao valor de rolagem exato cobrado ou recebido, mas é um bom exercício entender como funciona o rollover. A próxima pergunta que muitos comerciantes perguntam é ldquowhy nós cobramos mais do que podemos ganhar em Rolloverrdquo Se, por exemplo, wersquore longo wiresquoll AUD / USD ganham 0,49, mas se nós somos curtos, devemos 1,07. A resposta é que os bancos introduzem um spread nas taxas de juros. Eles nos pagam um pouco menos que a taxa de noite quando nós emprestarmos a eles, e eles nos taxarão um pouco mais então que a taxa de noite nós pedimos emprestado deles. O resultado final é que, infelizmente, nós, traders, sempre somos cobrados mais do que ganhamos quando se trata de rollover. É também por isso que ambos os rolos podem ser negativos às vezes. Isso não nega o poderoso impacto que a rolagem pode ter em uma estratégia de negociação. Alguns traders só entrarão em posições que lhes permitam ganhar na rolagem. Letrsquos olha outro exemplo. Letrsquos diz que ir em baixa um lote de 10k de GBP / AUD nos paga 0,81 por dia em capotamento. Isso pode não parecer muito, mas vale 295.65 de juros por ano que ganharemos. E esse interesse é ganho mesmo se o par não movimentar um único pip. Considerando também que talvez tenhamos que postar apenas cerca de 2 ou menos de margem para manter essa negociação, 295 é um retorno percentual significativo. Manter uma posição de longo prazo para coletar o diferencial da taxa de juros é referido como um comerciante de ldquocarry, e é uma das estratégias mais populares no mercado. Agora temos que ter em mente que um carry trade certamente não é seguro. A taxa à vista em si flutuará, é claro, e isso pode funcionar a favor ou contra nós. Além disso, as taxas de juros geralmente mudam e a quantia que você ganha ou deve a cada dia também mudará. Então, se você vai ser um comerciante de carry, certifique-se de ficar no topo dos movimentos e sentimento de taxa de juros. Uma coisa importante a notar é quarta-feira Rollover. Isso pode ser um pouco confuso, por isso não se preocupe se você não conseguir imediatamente. FX é geralmente um mercado de entrega de dois dias. Isso significa que as posições serão liquidadas em 2 dias a partir do momento em que forem abertas. Quarta-feira às 5 da tarde, as posições são transferidas para as posições de quinta-feira. Essas posições tecnicamente seriam liquidadas no sábado. Os bancos estão fechados no sábado, então, ao contrário, eles são entregues até a segunda-feira. Então, o mais curto é que o rollover de quarta-feira é tipicamente de 3 dias de juros. Não há rollover aplicado a posições abertas no sábado e domingo. Feriados também podem afetar o cronograma de rolagem. Você pode facilmente consultar os feriados especiais e como eles afetam o rollover em nosso Calendário de atualização regularmente atualizado. Então, isso abrange o rollover e como ele é calculado. Espero que agora você entenda um pouco sobre como aproveitá-lo também. O DailyFX fornece notícias e análises técnicas sobre as tendências que influenciam os mercados monetários globais.